一、显示工业重组继续，，，，，，新旧产能交替
SDP G10今年8月阻止玻璃投片，，，，，，2025年供应量镌汰3.7M
SDP今年5月宣布即将在8月阻止Sakai G10的玻璃投入，，，，，，经视察本月基本阻止新的玻璃大板投入。。。。。随着SDP的关停，，，，，，面板供应也随之镌汰，，，，，，决议关厂前，，，，，，原本SDP Sakai G10今年出货妄想5.3M，，，，，，妄想8月阻止投片以后，，，，，，今年出货妄想下降至3.7M左右，，，，，，这也导致明年市场供应将镌汰3.7M。。。。。
该产线主要生产42/60/70寸这些非主流尺寸，，，，，，宣布停产后，，，，，，客户响应战略性地举行产品转移并将订单转移到BOE/CHOT等几家中国大陆厂商，，，，，，中国大陆面板厂在LCD电视面板行业的话语权进一步增强。。。。。Sakai G10主要客户为MTC/三星/LGE，，，，，，MTC将42寸需求转向BOE的40/43寸，，，，，，LGE磨练后续与BOE相助60/70寸，，，，，，三星电子后续60寸EOL，，，，，，70寸与CHOT相助增强。。。。。SDP提前通知产线关停的消息，，，，，，给了电视厂商一定的缓冲期去调解供应链，，，，，，市场上并未引起多大的波涛，，，，，，明年供应量的镌汰而带来的转变需要TV厂商重新梳理。。。。。
2023-2025年 SDP Sakai G10 TV面板出货展望
LGD选择CSOT为广州G8.5 LCD工厂的优先竞标者
LGD出售反转的故事一直轮替上演，，，，，，几经波折，，，，，，2024年8月1日，，，，，，LGD宣布CSOT作为其在中国广州LCD工厂股权的优先竞标者，，，，，，将开启排他性谈判。。。。。至此，，，，，，韩国面板厂商将进一步退出LCD TV工业。。。。。
CSOT离乐成收购只剩下一步之遥，，，，，，凭证过往履历，，，，，，这中心CSOT会举行竞调，，，，，，确认收购价钱，，，，，，并需要韩国政府批准出售，，，，，，最终才华确定CSOT接受的详细时间。。。。。凭证LGD迫切推动工厂的出售和参考CSOT收购SDC苏州工厂的案例，，，，，，或许率明年上半年可以完成工厂的交接。。。。。到时LGD广州LCD工厂的180K sheet/M的产能将并入CSOT，，，，，，因此客户2025年的面板相助将要与CSOT谈判。。。。。
收购LGD广州工厂以后，，，，，，CSOT大尺寸最大产能面积占比将增添4%(G6以上，，，，，，含OLED 大尺寸)，，，，，，提升至25%，，，，，，CSOT既能够富厚相助客户群，，，，，，同时进一步扩大与三星电子、TPV、Sony客户的相助量，，，，，，并且有望以IPS为切入点增添与LGE的相助。。。。。
天马TM19量产、CSOT T9 phase2最早Q3最先爬坡
近几年新高世代LCD产线投资基本暂停，，，，，，但2020-2021年那一拨缺货和涨价周期内投资建设的天马TM19以及CSOT T9，，，，，，今年下半年面临量产爬坡的压力。。。。。CSOT T9 phase1已经爬满，，，，，，phase 2将于今年Q3量产出货，，，，，，凭证每月增添10K产能一连爬坡。。。。。由于TV和MNT大部分产线产能都是共用的，，，，，，可以举行差别产品的切换，，，，，，以是对整体产能的剖析并不可完全地疏散开。。。。。
TM19 phase 1将于今年Q4量产MNT产品，，，，，，TM19建设之初主要妄想生产IT和小尺寸产品，，，，，，可是思量到未来1年内IT市场的需求恐难以支持TM19爬满，，，，，，量产时间的邻近，，，，，，且不扫除天马终将进入到大尺寸领域的妄想。。。。。目今TV面板处于盈利的阶段，，，，，，且TV面板手艺门槛不高，，，，，，且关于头部TV品牌客户而言，，，，，，希望新的面板供应商加入，，，，，，因此天马相对容易进入到TV面板领域。。。。。
SDP产能退出造成产能的镌汰，，，，，，LGD出售给CSOT并未带来整体产能的改变，，，，，，天马TM19和CSOT T9 phase2爬坡带来新产能的增添。。。。。虽然新产线投资放缓，，，，，，可是现有工厂产能仍在扩大，，，，，，今年1月 CSOT T7 产能扩充到155 Ksheet/M，，，，，，3月Sharp SIO产能扩充到134 Ksheet/M，，，，，，整体产能的镌汰并不显着。。。。。
22.01-24.12F 面板厂产线产能转变趋势
二、中国大陆份额提升至76%，，，，，，面板周期进一步弱化
随着LGD广州LCD工厂乐成出售以后，，，，，，韩国基本退出LCD TV行业，，，，，，仅剩韩国P8工厂每年1.5M的出货，，，，，，2025年韩系LCD面板份额将由今年的6%缩减至1%，，，，，，基本退出LCD行业;日本剩下G8生产32寸以及广州SIO G10.5生产TV面板，，，，，，明年TV面板面积份额缩减至7%，，，，，，台湾地区电视面板份额占比维持在16%左右，，，，，，预计2025年中国大陆面板厂商在LCD工业的份额将从今年的69%提升到76%，，，，，，在行业的主导职位进一步牢靠。。。。。
2023-2025年全球LCD电视面板出货面积份额趋势
已往两年随着整体面板产能趋于稳固，，，，，，在面板需求恢复缓慢的情形下，，，，，，大陆面板厂实验动态控产的战略，，，，，，以维持价钱的稳固，，，，，，面板价钱的周期走势缩短至12个月，，，，，，波动趋缓。。。。。面板厂的重组和关停，，，，，，造成供应链关系的改变，，，，，，关于下游整机厂来说，，，，，，2025年又将是与面板厂之间供应链关系重塑的一年。。。。。
作者：AVC工业链洞察 返回列表
